什么是指数套利

指数套利是指投资者同时买卖股票指数期货合同和相应的股票组合，在期货市场和现货市场获得相同股票组合价格差收益的交易战略。套利者随时监控现货市场和期货市场，看看理论期货价格和实际期货价格之间的差异是否足以获得套利。如果股指期货贵，卖出股指期货，买入股票。若期货的实际价格大于理论价格，则卖出股指期货，买入股指期货上的股票组合，从而获得无风险对冲。当期货的实际价格低于理论价格时，购买股票期货，销售指数中的成分股组合，获得无风险套期保值。指数套利应首先计算股指期货的理论价格，然后计算套利成本、套利范围和利润，然后制定具体策略。以下是具体解释。

指数套期保值有助于避免股票期货与现货价格的严重分离，促进股票期货市场与交易市场的平衡发展，提高市场流动性。但是指数套利也有一定的风险，比如复制指数会有跟踪误差，还有利率风险，分红风险和交易风险。举例来说，股指期货套利交易要求股指期货与股票交易同步进行，随时套利都会造成意外损失。因此，投资者需要对指数套利的具体操作进行严格的计算和有效的风险管理。想要了解更多金融知识，获取时时金融资讯，关注外汇天眼(fxeye.org)。